比特币被查，投资者应警惕虚拟货币的真实风险

中广网北京1月12日电（记者刘思强）据经济之声《中广财经评论》报道，北京、上海两地金融主管部门组成联合督查组，昨日先后进入“比特币中国” . “火币网”、“币行”等比特币、莱特币交易平台将对外汇管理、反洗钱等相关金融法律法规、交易管理相关规定的执行情况进行现场检查场馆。至此，疯狂的比特币终于成为了金融部门执法检查的对象。受此消息影响比特币实际作用，比特币价格暴跌。昨天最大跌幅超过20%，每个比特币从6400元跌至5100元。

根据《国务院办公厅关于印发互联网金融风险专项整治实施方案的通知》及相关法律法规的相关部署和精神，中国人民银行上海总部、上海市金融办等单位也在当天进行了比对。比特币中国进行现场检查，重点检查比特币中国是否超范围经营，是否未经许可或无照经营信用、支付、兑换等相关业务，是否存在市场操纵行为，以及是否实施反垄断执法等。另一个消息传出，国家外汇管理局近日也对国内多家主要比特币交易平台进行了调查，以查明近期比特币绕过外汇管制转移资产等行为。

比特币，诞生于 2009 年的虚拟货币，基于一组密码，通过复杂的算法生成。只要有一台联网的电脑，每个人都可以通过运行挖矿程序来获得。由于数量有限，比特币的价值自诞生之日起就屡创新高。 2013年有一轮暴涨，价格逼近6000元。五部委相关政策出台后，比特币价格下跌。今年1月5日凌晨，诞生8年的比特币价格再创新高，一度逼近9000元。短短一天，一枚比特币的价格就上涨了1000多元。

如今的比特币已经不再是极客圈的小众游戏了。外部经济的波动，尤其是国内投资领域的波动，已经可以在比特币的价格轨迹中找到。 2015年5月国内股市大跌，2016年10月房地产市场受到密集监管。在这些时间点前后，比特币触及的最高价均大幅上涨。

几轮风风雨雨之后，围绕比特币的一系列博弈逐渐成熟：类期货产品、融资、杠杆、利用境内外市场价差套利，甚至利用比特币规避非法集资 集资限制对于项目，所有这些都可以在金融市场的类似样本中找到。此外，与股票市场不同，比特币交易市场是一个 24/7 的市场。据此前媒体报道，中国比特币交易量占全球比特币交易量的90%。热衷于它的人是谁，他们对这种虚拟货币寄托了什么样的财富梦想，有什么好处？一系列新的比特币玩法给监管者和原有金融体系带来了哪些新挑战？对此，财经评论员叶檀发表了评论。

叶坦：现在比特币出现这么大的问题，其实和比特币的监管和现状有关。此前，比特币的风险主要集中在两个方面。一方面，监管不到位。另一方面，也经常出现比特币网站运营商逃跑或假装被黑等情况，给投资者造成非常大的资金困难。近两年的研究发现，比特币价格波动与人民币汇率变化之间存在着非常密切的关系。基本上，当人民币汇率下跌时，往往会出现大量比特币交易或价格大幅上涨。

从比特币的走势来看，上下波动的特征非常明显。从最低的几百美元到最高的9,000美元。比特币是一种虚拟货币，其优点是数量有限，通常不受通货膨胀影响。然而，其频繁的交易引发了两个担忧：一是国内市场对赌性高，而比特币的火爆让交易变得异常困难。猜测。其次，比特币交易可以绕过监管，在全球范围内直接交易和兑现。不久前，我们刚刚设定了5万美元的外汇监管额度，并做出了更详细的规定。比特币是一个比较大的市场，有数百亿的资金可以通过杠杆绕过外汇。交易直接涉及监管。

因此，此次检查主要针对两个方面：一是加强监管，明确未来如何监管，一旦比特币价格大幅上涨会引发什么样的反应。二是基于比特币价格与人民币汇率的相关性。比特币能否绕过通常的监管手段，直接进出境内外，这已成为汇率调控的一大隐患，需要进一步明确。

从目前来看，比特币可以在没有太多控制的情况下进出该国兑现。在加拿大这样的地方，可以直接使用比特币。与地下钱庄相比，比特币更方便，可以在境内外直接融资。当然，比特币玩家相对较少，投资者在全球市场上看的不多，总量也不大。但如果用比特币作为当前货币的杠杆，效果是巨大的。

比特币因国家而异。早期比特币实际作用，加拿大有机器可以提取和使用比特币，一些央行愿意尝试。一些中央银行采取半监管措施，例如德国中央银行对比特币进行监管并允许其发展。比特币在我国实际上已经经历了几个过程，而且到目前为止，相关规则并不详尽。未来会发生什么，不得而知。您只能在出现问题或在检查期间不断修改规则。事实上，不同国家对比特币的态度完全不同。

值得注意的是，原来这家比特币公司主要提供交易平台。玩家挖矿后可以在平台上进行交易，公司靠收费生存。但最近，比特币公司开始通过收取提现费等方式生存。挖矿不再是主要模式。因此，比特币与现币或提现的关系更加密切，在更深层次上显得有些灰暗。

可以说，央行在检查中的存在本身就已经表现出一种态度，尤其是北京和上海的联合检查。首先，检查是警告。检查后，比特币市场应声下跌。如果是八九千元买的，问题就比较大了。其次，调查阻止了比特币交易和可能的洗钱问题。我相信央行可以在这方面与其他央行联手，因为比特币是全球交易的。如果比特币交易无法在一处进行，其国内获利或绕过外汇监管。该功能不再存在。在关键时刻这样做应该是可以想象的，例如当比特币继续上涨或汇率继续下跌时。